刚需族注意：申请房贷可能会越来越难

银行贷款就像从锅里取水，有额度限制，前面用多了，后面会越来越少。我原本以为2018年开年之初贷款会方便些，但没有想到传来这样一个消息：

2018年银行内部资金转移价格（FTP）普遍上涨，受访银行中，最高的一年期贷款FTP高达5.1%，较同期央行基准利率上浮17%。

有城商行甚至还在抱怨：现在没有9%、10%（贷款利率），我们根本放不了（贷款）。

比贷款成本升高更头疼的是，银行无钱可贷，据一名银行分析师透露，目前银行业新增贷款规模在1万亿元左右，仅为去年同期的一半。

要在过去银行的天量贷款一般发生在1月份，因为 1月份是额度最宽松的，比如2016年1月份新增贷款是2.5万亿，2017年1月份是2.3万亿，而本月初到目前为止，新增贷款规模也才1万亿元左右，相比过去折腰了一半，据此观察：2018年的房贷可能比预想的要难一些！

难在哪方面？一是贷款成本更高；二是贷款更麻烦。下面我向大家具体解释一下：

首先要理解银行内部资金转移价格（FTP）这个专业名词，它说的是银行与各分行内部资金转移的价格。

比如你去某银行支行存款100块，那么该行的存款部门会给你支付1.8%的利息，支行拿到这笔钱后他们会以2%（称为FTP利息）的利息卖给总行的资金中心，对资金中心来说2%就是FTP利息支出成本。

同一时间，该支行A贷款部门放出一笔100元的贷款，贷款部门本身是没钱的，需要总行的资金中心以2.5%的价格卖给他，那么对资金中心来说2.5%就是它的利率收入。

即资金中心的成本是2%，收入是2.5%，反过来说FTP利息就是支行们的成本，因为资金中心主要是和支行做“生意”。现在FTP价格提高了，最高的一年期贷款FTP比同期央行基准利率4.9%提高了17%，也就是说支行的成本越来越高，对应的就是给企业和居民的贷款增加了。

另一方面，今年1月份的贷款额度明显比过去低，银行贷款包括房贷，当贷款总额度降低的时候首当其冲的肯定是房贷，因为目前的政策环境下，相对其他贷款，房贷往往被视为鸡肋。

最新的数据显示，居民部门的杠杆率（债务/GDP）已经超过60%，而在2006年时还不到15%，居民的债务主要是房贷，如果按照这样的速度，用不了多少年就可以超过发达国家75%左右的水平，以中国目前的发展阶段，上升得太多很容易失控，比如08年国际金融危机就是房贷过高导致。过去一年官方也不断警告房贷升得太多，严控下可以预计今年咱们老百姓贷款买房排队长达3－6个月的现象会不时存在。

为什么今年贷款那么难？

主要原因是官方要控制宏观杠杆率，近期中国表态争取三年左右时间有效控制宏观经济杠杆率，它包含政府、居民、企业三方面的债务。贷款本身就是一种借钱手段，压缩贷款有助于降低宏观杠杆率，根据官方的数据，2017年金融内部的杠杆率持续降低，有100多家银行主动缩表，银行缩表就是缩减资产负债表，在银行的资产负债表当中贷款资产就超过一半，银行缩表贷款肯定受到伤害。

其次是央行印钞的放慢，2016年的印钞增速是11.3%，2017年直接下降到8.2%，印钞放慢导致银行从央行获得的基础货币减少，余粮不足。

最后是控制房贷有助于抑制房价上涨，符合2016年10月以来房地产调控的总体大方向。

在这样的情况下，我们该怎么办呢？

1、房贷利率上升今年是难以避免的了，房贷成本会增加，不过也不用太担心，目前贷款基准利率还在4.9%的历史低位，房贷利率会以基准利率为准绳，如果基准利率不上调会制约房贷利率上升的高度，2018年的基准利率应该只会上调一次，这就告诉我们2018年月供成本会增加，但压力还不算太大。

2、比较麻烦的是房贷额度问题，由于银行对房贷额度进行总量控制，越到年末锅里的水越少，所以买房的话年初买比年底买要好。