房抵贷或成压垮楼市的最后一根稻草

北上广深以及厦门、合肥、郑州等二线城市楼市异常火爆，宽松的信贷被业内认为是最直接的推手，特别是房抵贷等金融产品的推出，为购房者提供了各种杠杆，成为房价暴涨的帮凶！房抵贷隐藏在大家的视线盲区，犹如一颗潜伏的地雷，风险随时可能爆发！

所谓房抵贷，即二次抵押贷款，贷款用途为消费或经营，包括买车、装修、教育、医疗、旅游等用途，不能用于买房。但是，由于银行与中介等在受托支付上发明多种规避之道，银行根本难以对贷款去向进行监管。因此，房抵贷的真实资金用途，也包括去买房！

银行工作人员称，申请后并非必须用于经营，拿来再投资买房也是可以。当然，申请时不写买房就行!

据财新网消息，至少包括农行、建行、民生、中信等多家银行均推出了“房抵贷”产品，额度大部分在300万，有的银行甚至没有上限。按质押率看，目前银行普遍认为，房抵贷跟按揭贷的风险是一致的。银行的压力测试结果是，房价下跌30%-40%，银行不会有损失。

当下，经济形势不好，企业贷款不好做，小企业贷不到，大企业不愿贷，所以银行都把目光集中到了个人房贷业务身上，特别热衷于开展这项业务！

现在，即使名下仍有贷款未结清的房屋，只要还款一年以上，就可以申请二次抵押！换句话说，只要名下有房子，不管贷款有没有结清，我都可以进行抵押贷款，接着来买房子。

一位大行风控人士评论称，房抵贷是个雷。房抵贷完全依靠房地产的价值，没有按揭分期偿还这一风险递延。抵押了房子再去买，一套房涨到1000万元，就能给出700万元的贷款。楼市这样不断加杠杆，很恐怖！

比如1000万的一线城市房子打个7折，给你700万贷款，有30%的安全边际，小地方的房子5折抵押，跌一半也不怕。所以银行干起这个事来就越来越没底线，一些城商行更加激进，甚至不给房抵贷设置上限。那意思你想贷多少都行，只要有足够的抵押物就可以。

这么操作有问题吗？当然有，因为抵押物的价值已经严重泡沫化，也就是说房子早就已经不值这么多钱了。而聪明人太多，也都在钻各种各样金融的空子，有的房产中介告诉客户，你把合同价格做高，700万的房子，你做到1000万，在通过关系花钱（通常是银行的信贷员合谋）把评估价搞上去，这样你原来能贷款490万，自己要先出210万，现在价格到1000万了，你直接就能贷款700万。所以相当于0首付了，然后你把原来的210万拿来每月还贷款，3年内房价涨了，你把房子一卖，就能狠狠的赚一笔。还美其名曰这是无风险套利！

类似的杠杆产品让买房投资成为了并不遥远的事，即便手头紧张、缺少现金，也通过房抵贷获得首付，撬动千万级别的房子，等待升值后出手。

搞风控的其实心里都知道，这块已经是天雷滚滚。至于银行，他们说做过压力测试了，房价跌30-40%银行没事，主要是这么算的，房子我打了7折抵押的，所以房价跌3-4成，我把房子卖了自然银行不受损失。但银行也天真了，你真以为购房人出了3成首付？未必，他们可能一分钱都没掏，可能首付都是东拼西凑的，也可能压根这个房子的真实价值就是5-7成，只是给你的合同数字更高而已！